Оценка долга по договору цессии

Группа компаний

Оценка, обследование, проектирование, экспертиза недвижимости, аудит

Оценка рыночной стоимости прав (требований), долгов

Оценка прав (требования) — это определение величины рыночной стоимости, то есть величины конкретной денежной суммы, за которую объект оценки может быть продан на рынке. При проведении оценки право воспринимается как товар, который можно продать, и в связи с этим требуется определить цену.

Самая распространённая цель проведения оценки прав требования — это подготовка к переуступке права какому-либо участнику свободного рынка.

Также выделяются следующие цели, для достижения которых необходима оценка:

• Принятие управленческих решений.
• Обращение взыскания на имущество предприятия или физлица.
• Определение стоимости как актива при банкротстве фирмы.
• Анализ финансового состояния лица, обладающего этим правом (кредитора).
• Переоценка прав требования.
• Оценка стоимости для суда.
• Купля-продажа.
• Оформление права требования в наследство.
• Решение различных имущественных споров.

В связи с последними событиями в экономике Российской Федерации и на рынке кредитования перед кредиторами все чащи стали вставать вопросы, связанные с работой с проблемной задолженностью. Рост неплатежей по кредитам породил волну судебных взысканий на залоговое имущество должников. Кроме этого, увеличению случаев передачи прав кредиторов способствует возросшее количество дел о банкротстве физических и юридических лиц. Таким образом, в рамках данной ситуации, необходимость проведения оценки стоимости прав (требования) для различных целей в зависимости от конкретного случая очевидна.

Определение понятия права (требования)

В законодательстве отсутствует четкое определение права (требования). При этом употребляется понятие права (требования) в главе 24 ГК РФ. Статья 382 ГК РФ гласит: «Право (требования), принадлежащее кредитору на основании обязательства, может быть передано им другому лицу по сделке (уступка требования) или перейти к другому лицу на основании закона».

Иными словами, права (требования) – это права кредитора, вытекающие из кредитных договоров, заключенных между кредитором и заемщиком, а также из договоров ипотеки, залога и поручительства, заключенных в обеспечение исполнения обязательств Заемщика.

По поводу признания за правами (требованиями) вещно-правового или имущественного статуса существуют минимум две крайне противоположные точки зрения: от полного отрицания вещно-правовой природы «прав (требований)» до признания права собственности на право требования («право на право»). К продаже имущественных прав применяются общие положения о купле-продаже, если иное не вытекает из содержания и характера этих прав.

Права (требования) могут рассматриваться как самостоятельный объект гражданских правоотношений, наряду с вещами и иными субъектами и в то же время быть объектами оценки, с оговоркой об обязательственно-правовом характере их возникновения и регулирования.

Основание возникновения обязательств — это договор, причинение вреда, неосновательное обогащение, иные (часть 2 ст. 307 ГК РФ). Таким образом, договор является основанием возникновения гражданских прав и обязанностей, и обязательств. Гражданские права и обязанности, и обязательства возникают по поводу конкретного объекта.

Стратегии кредитных организаций:

• самостоятельная работа кредитных организаций по возврату долгов.
• уступка права (требования) третьим лицам.

При реализации любой из стратегий требуется оценка прав (требований), залоговых активов, поручительств или компаний-должников.

Перечень информации, необходимой при оценке рыночной стоимости прав (требований) долгов

Для проведения оценочных работ при определении стоимости прав (требований), по возможности, необходим полный перечень информации:

• сумма задолженности;
• срок просрочки;
• тип заемщика;
• вероятность возврата долга;
• наличие судебного решения;
• момент истечения срока исковой давности;
• качество подтверждающих документов;
• наличие информации о финансовом состоянии должника;
• наличие дополнительного обеспечения долга в виде залога или поручительства.

В случае наличия судебного решения, к оценке принимается сумма задолженности, указанная в данном решении (возможно также применение коэффициента вероятности возврата долга).

Согласно сложившейся банковской практике в сфере кредитования юридических лиц, в качестве наиболее распространенных видов обеспечения исполнения обязательств по кредитным соглашениям могут выступать:

• залог товарно-материальных ценностей, земельных участков, объектов недвижимости, транспортных средств, ценных бумаг и иных активов;
• поручительство юридического лица;
• поручительство физического лица.
• При наличии залога или поручительства необходимы подтверждающие документы, которые может принять во внимание оценщик и учесть в оценке.

Предметом залога может быть всякое имущество, в том числе вещи и имущественные права (требования), за исключением имущества, изъятого из оборота, требований, неразрывно связанных с личностью кредитора, в частности требований об алиментах, о возмещении вреда, причиненного жизни или здоровью, и иных прав, уступка которых другому лицу запрещена законом.

При определении стоимости залога в виде объекта недвижимости объектами оценки могут выступать – объекты капитального строительства, земельные участки, как застроенные, так и незастроенные, квартиры, нежилые помещение, вместе или по отдельности, с учетом связанных с ними имущественных прав, если это не противоречит действующему законодательству, а также доли в праве на объект недвижимости. При сборе информации об оцениваемом объекте недвижимости такого рода, оценщик или его представитель проводит осмотр объекта оценки в период, возможно близкий к дате оценки, если в задании на оценку не указано иное. В случае не проведения осмотра оценщик указывает в отчете об оценке причины, по которым объект оценки не осмотрен, а также допущения и ограничения, связанные с не проведением осмотра.

Поручительство, наряду с залогом, является одним из основных факторов, определяющих обеспеченность долга. Риск невозврата кредита по этому фактору определяется, прежде всего, типом поручителя.

Участниками сделки чаще всего являются банки и кредитно-финансовые организации, поэтому деятельность оценщика в рамках выполнения их заказа должна быть с ними согласована. Но этот факт не исключает независимого характера и беспристрастности действий оценщика.

Главная задача при оценке права (требования) – определение наличия и возможности истребования в законодательно установленном порядке движимого и недвижимого имущества, ценных бумаг, денежных средств и прочего имущества, являющегося обеспечением по кредитным соглашения.

Оценка прав (требования) проводится в несколько этапов.

Основные этапы оценки прав требования

1. Этап согласования и утверждения Задания на оценку. Определяется объект оценки, права, обременения, применяемые подходы, допущения и ограничения (определяются необходимый объем информации и сроки проведения оценки). Как правило, проводится при участии заказчика и по возможности совмещено с осмотром объекта.

2. Этап заключения договора. При оценке прав (требования) долгов договор, чаще всего, имеет двухстороннюю форму.

3. Этап текущих консультаций. Оценщик информирует банк о возникающих проблемах (например, с предоставлением информации), совместно обсуждаются спорные вопросы.

4. Этап представления в банк кратких результатов оценки. Оценщик предоставляет в банк полученные результаты в краткой форме. При согласовании банком результатов, Оценщик готовит отчет об оценке.

5. Этап представления заказчику. Подготовленный отчет представляется заказчику.

Перед началом проведения оценки Заказчик и Оценщик оговаривают возможные допущения и ограничения, связанные со спецификой объекта оценки и возможными сложностями с получением информации об объекте оценки.

При оценке прав (требования) используются три классических подхода к оценке: затратный, доходный и сравнительный.

Затратный подход применительно к оценке прав (требований) дебиторской задолженности сводится к балансовому. За стоимость дебиторской задолженности в рамках затратного подхода принимается ее номинальная (балансовая стоимость), которая подлежит корректировке с учетом сроков возникновения. Теоретически применение затратного подхода даст оценку задолженности, равную ее балансовому значению без учета особенностей каждого дебитора.

При использовании сравнительного подхода, в качестве объектов-аналогов необходимо применять информацию о стоимости долгов, реализуемых на открытом рынке (продажа долгов). Как правило, такими дебиторами являются банки или крупные компании. Если существует рынок долгов, то для определения стоимости дебиторской задолженности достаточно обратиться к котировкам стоимости долгов сопоставимого с оцениваемым дебитора.

При использовании доходного подхода чаще всего реализуют метод дисконтирования денежных потоков. Согласно этому методу стоимость дебиторской задолженности определяется на основе принципа изменения стоимости денег во времени. Основное предположение – срок погашения долга. При использовании данного метода необходимо учитывать проценты за пользование чужими денежными средствами. Расчет процентов за пользование чужими денежными средствами производится, исходя из одной трехсотой ставки рефинансирования Центрального банка России, действующей на дату оценки, от суммы оцениваемой задолженности за каждый день просрочки.

После проведения процедуры согласования Оценщик, помимо указания в отчете об оценке итогового результата оценки стоимости недвижимости, приводит свое суждение о возможных границах интервала, в котором, по его мнению, может находиться эта стоимость, если в задании на оценку не указано иное.

Следует заметить, что при проведении оценки стоимости прав (требования) очень важны практический опыт и профессионализм оценщика, так как не существует чётких алгоритмов определения рыночной стоимости этого специфического актива предприятия. Каждый случай индивидуален.

Почему за услугой оценки стоимости прав требования стоит обратиться к нам?

• Оперативность предоставления услуги.
• Высокое качество взаимодействия с заказчиком, проведения оценки и составления отчёта.
• Ответственность за результат.

Оценка стоимости права (требования) является нетипичным вопросом и требует взвешенного подхода, детальной проработки и индивидуального решения в каждом конкретном случае.

Специалисты нашей компании имеют большой опыт в области оценки прав (требования) и долгов. Мы проведем полный анализ объекта оценки, тщательно изучим все полученные исходные данные, определим величину рыночной стоимости и грамотно сформируем Отчет об оценке, в соответствии с требованиями законодательства к оценочной деятельности.

Мы предложим Вам лучшую стоимость на профессиональные услуги в области оценки прав (требования). Вы гарантированно останетесь довольны результатом.

Оценка прав требования. Оценка договоров цессии.

Подготовка отчета об оценке прав требований от профессиональных оценщиков — быстро и недорого

Оценка прав требования. Оценка договоров цессии.

Что такое оценка стоимости прав требований?

Под правом требования понимается право лица (физического или юридического) требовать исполнения обязательств, которые возникли по договору или по закону. Его особенность в том, что оно может быть передано третьему лицу. Такой переход права осуществляется на основании договора цессии или договора уступки права требования.

Обладателем права требования является лицо-кредитор. Им может быть любое кредитное учреждение, финансирующее деятельность организации. Правом требования они наделяются на основании кредитных или ипотечных договоров, договора залога, поручительства либо других документов, которые подтверждают наличие право собственности на право требования.

Одним из востребованных направлений деятельности оценщиков ООО «Новые Горизонты» является оценка прав требований. Начало деятельности компании в 2010 году как раз совпало с тем, что организации после финансового кризиса 2008 года стали в большом количество заключать договора цессии, и для совершения каждой сделки требовалось проведение оценки. За всё время существования оценочной компании, её специалисты приобрели большой опыт в этой сфере и оказывают услугу на высоком качественном уровне.

Для чего нужна оценка права требования?

Оценка прав требования – это определение рыночной стоимости, то есть конкретной денежной суммы, за которую объект оценки может быть продан. При проведении оценки право воспринимается как товар, который можно продать, и поэтому требуется определить цену.

Самая распространённая цель проведения оценки прав требования – это подготовка к переуступке права какому-либо участнику свободного рынка. Также выделяются следующие цели, для достижения которых юридические лица обращаются к независимым оценщикам:

• Принятие управленческих решений.
• Обращение взыскания на имущество должника (предприятия или физлица).
• Определение стоимости как актива при банкротстве фирмы.
• Анализ финансового состояния лица, обладающего этим правом (кредитора).
• Переоценка прав требования.
• Оценка стоимости для суда.
• Купля-продажа.
• Оформление права требования в наследство.
• Решение имущественных споров (есть ситуации, когда право требования является спорным объектов в бракоразводном процессе).

При проведении оценки стоимости прав требований очень важны практический опыт и профессионализм оценщика, так как не существует чётких методик и алгоритмов определения рыночной стоимости этого специфического актива предприятия. При проведении оценки специалисты учитывают те требования, которые утверждены и согласованы с заказчиком.

Особенности оценки стоимости прав требования

При определении рыночной стоимости прав требования, оценщик выявляет, на какую сумму она может быть продана. Также даётся качественная оценка: может ли право требования быть реализованным в сложившейся ситуации.

Участниками сделки цессии чаще всего являются банки и кредитно-финансовые организации, поэтому деятельность оценщика в рамках выполнения их заказа должна быть с ними согласована. Но этот факт не исключает независимого характера и беспристрастности действий оценщика.

Чтобы получить достоверный результат, оценщик должен проводить оценку на основе правильных, соответствующих действительности и точных данных. Так, если право требования предполагает наличие залогового имущества (как движимого, так и недвижимого), то обязателен осмотр объекта.

Оценка прав требования проводится по чёткому алгоритму, который гарантирует оперативность, предсказуемость и высокое качество предоставления услуги:

1. Обращение в ООО «Новые Горизонты» и согласование заказа: уточняются объект оценки, методы, которые будут применяться.

2. Заключение договора, который является гарантом полноты, своевременности и качества предоставления услуги.

3. В ситуации, когда в состав права требования входит залоговое имущество, осмотр объекта.

4. Непосредственно проведение оценки с применением профессиональных методик и расчётов.

5. Составление отчёта об оценке прав требования.

6. Итоговая проверка отчёта руководителем и главным экспертом ООО «Новые Горизонты».

7. Предоставление результата заказчику.

Специалисты консалтинговой группы «Новые Горизонты» недорого и оперативно проведут оценку прав требования:

• По кредитному договору.
• Возмещения ущерба.
• Дебиторской задолженности.
• По договору долевого участия.

Звоните прямой сейчас независимым оценщикам компании: они помогут определить справедливую стоимость права требования, и Вы сможете использовать полученную информации в собственных целях и с выгодой.

Обращение за оценкой стоимости прав требования цессии в ООО «Новые Горизонты» – это гарантия Ваших выгодных сделок!

Оценка прав требования

Исходя из введённых Вами данных требуется дополнительная информация. Просьба перейти на следующий шаг и ввести информацию для связи, чтобы мы смогли предоставить Вам более точный расчёт стоимости.

* Обращаем Ваше внимание, что все объекты строительства являются уникальными и расчет точной стоимости оказания услуги требует времени. Если возникнут дополнительные вопросы, наши сотрудники свяжутся с Вами для уточнения информации и в ближайшее время на указанный Вами адрес электронной почты будет выслано коммерческое предложение.

Большое спасибо за Ваши ответы!
Наш специалист свяжется с Вами в течении 8-x рабочих часов.

Права требования возникают в процессе гражданско-правовых отношений между кредитором и должником. Права требования – это права Кредитора, вытекающие из кредитных договоров, заключенных между кредитором и заемщиком, а также из договоров ипотеки, залога и поручительства, заключенных в обеспечение исполнения обязательств Заемщика. Оценка прав требований проводится при проведении сделки купли-продажи долгов предприятия, при обращении взыскания на имущество должника, при банкротстве предприятия, для целей принятия управленческих решений. В текущий момент универсальных методик по оценке прав требований не существует.

Наши отчёты по оценке принимаются в следующих банках:

Отчёты оценщиков Экспертного центра «ИНДЕКС» соответствуют стандартам ФСО и требованиям законодательства. Если у банка имеются специальные требования или стандарты в отношении оценки залогового имущества, мы предоставим любую необходимую документацию, обеспечим соблюдение нестандартных требований к содержанию и оформлению отчёта.

Должник может быть, как действующем предприятием, так и предприятием в стадии банкротства. Общая процедура оценки предприятия в стадии банкротства включает в себя следующие шаги:

• анализ кредитных договоров;
• анализ договоров залога, ипотеки и поручительства по кредитным договорам;
• исследование и анализ стадии судопроизводства;
• анализ вероятности возврата долга в полном объеме;
• определение рыночной стоимости заложенного имущества с учетом всех факторов, существенно влияющих на его стоимость;
• определение срока погашения задолженности;
• выведение итоговой рыночной стоимости права требования;
• оформление результатов оценки.

Методика оценки прав требований для действующего предприятия включает в себя в первую очередь проведение финансового анализа компании, вероятность банкротства и дальнейшее прогнозирование ее деятельности. Главной целью является прогнозирование источников погашения задолженности (наличие чистой прибыли предприятия и/или другие источники). Основным параметром определения стоимости прав требований является наличие обеспечения, достаточного для покрытия суммы задолженности. Процент покрытия долга = рыночная стоимость обеспечения / долг компании. В качестве обеспечения могут выступать любые активы компании, переданные по договорам залога, гарантии, поручительства.

Ключевым фактором стоимости обеспечения является его ликвидность и как следствие скорость реализации. Анализ и оценка активов должны проводиться оценщиком в соответствии с требованиями стандартов оценки.

Проведение оценки прав требования возможно двумя подходами – доходным и сравнительным. При наличии залога или поручительства рекомендуется использовать доходный подход, а при отсутствии обеспечения возможно применение обоих методов. В случае низкой вероятности возврата предпочтение отдается сравнительному подходу, а при высокой вероятности – оба подхода. Затратного подход, как правило, не применяется к оценке прав требований.

Как составить договор переуступки права требования долга

Договор переуступки права требования нужен для передачи права взыскания долга другому лицу. О том, как его правильно оформить, расскажем в этой статье.

Договор переуступки долга — что это такое?

Необходимость передать задолженность другому кредитору может быть вызвана различными причинами (к примеру, нежеланием заниматься взысканием долга через суд). Типичный пример цессии — передача коллекторскому агентству задолженности по кредитному договору.

Как правило, уступка права требования долга является возмездной, то есть новый кредитор выплачивает первоначальному кредитору вознаграждение, размер которого оговаривается соглашением между ними. Величина такой выплаты чаще всего меньше суммы переданной задолженности, т. к. иначе у нового кредитора не будет причин для покупки долга. В то же время закон не запрещает и безвозмездную уступку права требования новому кредитору.

Когда можно сделать перевод долга

По общему правилу для передачи долга в порядке переуступки обычно не требуется предварительного получения согласия от должника. Однако в ряде случаев уступка прав возможна только с согласия обязанного лица, в частности:

• если соглашением между кредитором и должником установлено, что передача долга возможна лишь с согласия последнего;
• если нормативными актами предусмотрено, что переход права требования допустим лишь при согласии на это должника;
• если выполнение обязательства тесно связано с личностью кредитора.

К новому кредитору права переводятся в таком же объеме, каком они принадлежали прежнему кредитору. Кроме того, вместе с основным долгом передаются обеспечивающие его обязательства (неустойка и др.). Иные условия договора, долг по которому передается цессионарию, также остаются без изменений.

Нужно отметить, что передать долг можно и тогда, когда уже имеется судебное решение о взыскании задолженности в пользу первоначального кредитора. В этом случае после оформления договора цессии понадобится обратиться в суд, который вынесет определение о замене стороны по делу. Далее с этим определением и договором переуступки нужно обратиться в службу судебных приставов.

Форма и существенные условия договора цессии

Соглашение об уступке прав следует заключать в такой же форме, как и тот договор, права по которому передаются новому кредитору. То есть если основной договор заключен в простой письменной форме, то и договор цессии нужно оформить в простом письменном виде. Если основной договор удостоверен у нотариуса, то и переуступка долга, соответственно, должна быть заверена в нотариальном порядке. Если сделка, права по которой переходят к новому лицу, зарегистрирована в Росреестре, то и договор цессии подлежит регистрации (если иное не предусмотрено нормативными актами).

Единственное существенное условие договора переуступки — его предмет. Предметом является право требования, которое переходит к новому кредитору. В тексте договора следует описать суть передаваемого права требования и указать, на основании каких документов оно возникло. При этом совершенно не обязательно отражать в договоре причины и мотивы такой передачи.

Все иные условия соглашения об уступке прав относятся к числу дополнительных и включаются в текст соглашения по усмотрению сторон. Более наглядно все вышеперечисленное представлено в образце договора переуступки права требования долга, имеющемся на нашем сайте.

Нюансы договора уступки права

1. Целесообразно отразить в тексте договора условие о том, кто из сторон и в какой срок сообщает должнику о переходе права требования к цессионарию. Логичнее эту обязанность возложить на нового кредитора, поскольку в силу закона именно на нем лежит риск последствий неизвещения должника.
2. Если должник, не уведомленный о передаче долга, исполнит обязательство первоначальному кредитору, то он считается выполнившим свою обязанность. А новому кредитору в таком случае придется взыскивать с прежнего кредитора сумму долга, необоснованно им полученную.
3. Передача права требования может быть оформлена не только двусторонним, но и трехсторонним договором (с участием должника).
4. В возмездном договоре следует прописать размер и порядок выплаты вознаграждения, которое выплачивает цессионарий. Если стороны заключают безвозмездный договор, то лучше всего прямо отразить в договоре, что у нового кредитора нет обязанности по выплате вознаграждения.
5. Прежний кредитор не отвечает за исполнение обязательства должником. Исключением будет ситуация, когда он выступит поручителем обязанного лица перед новым кредитором.

Примерный бланк договора переуступки права требования долга

ДОГОВОР ПЕРЕУСТУПКИ

_г.________________ «___» ______________ _____ г.
__________________________________________________________________,
именуемое «Цедент», в лице _________________________________________,
действующего на основании ______, и _________________________________,
именуемое «Цессионарий», в лице ____________________________________,
действующего на основании ________, заключили Договор о нижеследующем:

1. Предмет договора
   Цедент уступает Цессионарию право требования долга по договору № ______ от «___» _____________ ____ г., заключенному между Цедентом и __________________________________________________________________, именуемым «Должник», в объеме и на условиях, определенных этим договором. Названный договор является приложением к настоящему Договору.
2. Права и обязанности сторон
   Обязанности Цедента:
3. передать Цессионарию документы, удостоверяющие право требования;
4. иные обязанности:_______________________________________________.

Группа компаний

Оценка, обследование, проектирование, экспертиза недвижимости, аудит

Оценка рыночной стоимости прав (требований), долгов

Оценка прав (требования) — это определение величины рыночной стоимости, то есть величины конкретной денежной суммы, за которую объект оценки может быть продан на рынке. При проведении оценки право воспринимается как товар, который можно продать, и в связи с этим требуется определить цену.

Самая распространённая цель проведения оценки прав требования — это подготовка к переуступке права какому-либо участнику свободного рынка.

Также выделяются следующие цели, для достижения которых необходима оценка:

• Принятие управленческих решений.
• Обращение взыскания на имущество предприятия или физлица.
• Определение стоимости как актива при банкротстве фирмы.
• Анализ финансового состояния лица, обладающего этим правом (кредитора).
• Переоценка прав требования.
• Оценка стоимости для суда.
• Купля-продажа.
• Оформление права требования в наследство.
• Решение различных имущественных споров.

В связи с последними событиями в экономике Российской Федерации и на рынке кредитования перед кредиторами все чащи стали вставать вопросы, связанные с работой с проблемной задолженностью. Рост неплатежей по кредитам породил волну судебных взысканий на залоговое имущество должников. Кроме этого, увеличению случаев передачи прав кредиторов способствует возросшее количество дел о банкротстве физических и юридических лиц. Таким образом, в рамках данной ситуации, необходимость проведения оценки стоимости прав (требования) для различных целей в зависимости от конкретного случая очевидна.

Определение понятия права (требования)

В законодательстве отсутствует четкое определение права (требования). При этом употребляется понятие права (требования) в главе 24 ГК РФ. Статья 382 ГК РФ гласит: «Право (требования), принадлежащее кредитору на основании обязательства, может быть передано им другому лицу по сделке (уступка требования) или перейти к другому лицу на основании закона».

Иными словами, права (требования) – это права кредитора, вытекающие из кредитных договоров, заключенных между кредитором и заемщиком, а также из договоров ипотеки, залога и поручительства, заключенных в обеспечение исполнения обязательств Заемщика.

По поводу признания за правами (требованиями) вещно-правового или имущественного статуса существуют минимум две крайне противоположные точки зрения: от полного отрицания вещно-правовой природы «прав (требований)» до признания права собственности на право требования («право на право»). К продаже имущественных прав применяются общие положения о купле-продаже, если иное не вытекает из содержания и характера этих прав.

Права (требования) могут рассматриваться как самостоятельный объект гражданских правоотношений, наряду с вещами и иными субъектами и в то же время быть объектами оценки, с оговоркой об обязательственно-правовом характере их возникновения и регулирования.

Основание возникновения обязательств — это договор, причинение вреда, неосновательное обогащение, иные (часть 2 ст. 307 ГК РФ). Таким образом, договор является основанием возникновения гражданских прав и обязанностей, и обязательств. Гражданские права и обязанности, и обязательства возникают по поводу конкретного объекта.

Стратегии кредитных организаций:

• самостоятельная работа кредитных организаций по возврату долгов.
• уступка права (требования) третьим лицам.

При реализации любой из стратегий требуется оценка прав (требований), залоговых активов, поручительств или компаний-должников.

Перечень информации, необходимой при оценке рыночной стоимости прав (требований) долгов

Для проведения оценочных работ при определении стоимости прав (требований), по возможности, необходим полный перечень информации:

• сумма задолженности;
• срок просрочки;
• тип заемщика;
• вероятность возврата долга;
• наличие судебного решения;
• момент истечения срока исковой давности;
• качество подтверждающих документов;
• наличие информации о финансовом состоянии должника;
• наличие дополнительного обеспечения долга в виде залога или поручительства.

В случае наличия судебного решения, к оценке принимается сумма задолженности, указанная в данном решении (возможно также применение коэффициента вероятности возврата долга).

Согласно сложившейся банковской практике в сфере кредитования юридических лиц, в качестве наиболее распространенных видов обеспечения исполнения обязательств по кредитным соглашениям могут выступать:

• залог товарно-материальных ценностей, земельных участков, объектов недвижимости, транспортных средств, ценных бумаг и иных активов;
• поручительство юридического лица;
• поручительство физического лица.
• При наличии залога или поручительства необходимы подтверждающие документы, которые может принять во внимание оценщик и учесть в оценке.

Предметом залога может быть всякое имущество, в том числе вещи и имущественные права (требования), за исключением имущества, изъятого из оборота, требований, неразрывно связанных с личностью кредитора, в частности требований об алиментах, о возмещении вреда, причиненного жизни или здоровью, и иных прав, уступка которых другому лицу запрещена законом.

При определении стоимости залога в виде объекта недвижимости объектами оценки могут выступать – объекты капитального строительства, земельные участки, как застроенные, так и незастроенные, квартиры, нежилые помещение, вместе или по отдельности, с учетом связанных с ними имущественных прав, если это не противоречит действующему законодательству, а также доли в праве на объект недвижимости. При сборе информации об оцениваемом объекте недвижимости такого рода, оценщик или его представитель проводит осмотр объекта оценки в период, возможно близкий к дате оценки, если в задании на оценку не указано иное. В случае не проведения осмотра оценщик указывает в отчете об оценке причины, по которым объект оценки не осмотрен, а также допущения и ограничения, связанные с не проведением осмотра.

Поручительство, наряду с залогом, является одним из основных факторов, определяющих обеспеченность долга. Риск невозврата кредита по этому фактору определяется, прежде всего, типом поручителя.

Участниками сделки чаще всего являются банки и кредитно-финансовые организации, поэтому деятельность оценщика в рамках выполнения их заказа должна быть с ними согласована. Но этот факт не исключает независимого характера и беспристрастности действий оценщика.

Главная задача при оценке права (требования) – определение наличия и возможности истребования в законодательно установленном порядке движимого и недвижимого имущества, ценных бумаг, денежных средств и прочего имущества, являющегося обеспечением по кредитным соглашения.

Оценка прав (требования) проводится в несколько этапов.

Основные этапы оценки прав требования

1. Этап согласования и утверждения Задания на оценку. Определяется объект оценки, права, обременения, применяемые подходы, допущения и ограничения (определяются необходимый объем информации и сроки проведения оценки). Как правило, проводится при участии заказчика и по возможности совмещено с осмотром объекта.

2. Этап заключения договора. При оценке прав (требования) долгов договор, чаще всего, имеет двухстороннюю форму.

3. Этап текущих консультаций. Оценщик информирует банк о возникающих проблемах (например, с предоставлением информации), совместно обсуждаются спорные вопросы.

4. Этап представления в банк кратких результатов оценки. Оценщик предоставляет в банк полученные результаты в краткой форме. При согласовании банком результатов, Оценщик готовит отчет об оценке.

5. Этап представления заказчику. Подготовленный отчет представляется заказчику.

Перед началом проведения оценки Заказчик и Оценщик оговаривают возможные допущения и ограничения, связанные со спецификой объекта оценки и возможными сложностями с получением информации об объекте оценки.

При оценке прав (требования) используются три классических подхода к оценке: затратный, доходный и сравнительный.

Затратный подход применительно к оценке прав (требований) дебиторской задолженности сводится к балансовому. За стоимость дебиторской задолженности в рамках затратного подхода принимается ее номинальная (балансовая стоимость), которая подлежит корректировке с учетом сроков возникновения. Теоретически применение затратного подхода даст оценку задолженности, равную ее балансовому значению без учета особенностей каждого дебитора.

При использовании сравнительного подхода, в качестве объектов-аналогов необходимо применять информацию о стоимости долгов, реализуемых на открытом рынке (продажа долгов). Как правило, такими дебиторами являются банки или крупные компании. Если существует рынок долгов, то для определения стоимости дебиторской задолженности достаточно обратиться к котировкам стоимости долгов сопоставимого с оцениваемым дебитора.

При использовании доходного подхода чаще всего реализуют метод дисконтирования денежных потоков. Согласно этому методу стоимость дебиторской задолженности определяется на основе принципа изменения стоимости денег во времени. Основное предположение – срок погашения долга. При использовании данного метода необходимо учитывать проценты за пользование чужими денежными средствами. Расчет процентов за пользование чужими денежными средствами производится, исходя из одной трехсотой ставки рефинансирования Центрального банка России, действующей на дату оценки, от суммы оцениваемой задолженности за каждый день просрочки.

После проведения процедуры согласования Оценщик, помимо указания в отчете об оценке итогового результата оценки стоимости недвижимости, приводит свое суждение о возможных границах интервала, в котором, по его мнению, может находиться эта стоимость, если в задании на оценку не указано иное.

Следует заметить, что при проведении оценки стоимости прав (требования) очень важны практический опыт и профессионализм оценщика, так как не существует чётких алгоритмов определения рыночной стоимости этого специфического актива предприятия. Каждый случай индивидуален.

Почему за услугой оценки стоимости прав требования стоит обратиться к нам?

• Оперативность предоставления услуги.
• Высокое качество взаимодействия с заказчиком, проведения оценки и составления отчёта.
• Ответственность за результат.

Оценка стоимости права (требования) является нетипичным вопросом и требует взвешенного подхода, детальной проработки и индивидуального решения в каждом конкретном случае.

Специалисты нашей компании имеют большой опыт в области оценки прав (требования) и долгов. Мы проведем полный анализ объекта оценки, тщательно изучим все полученные исходные данные, определим величину рыночной стоимости и грамотно сформируем Отчет об оценке, в соответствии с требованиями законодательства к оценочной деятельности.

Мы предложим Вам лучшую стоимость на профессиональные услуги в области оценки прав (требования). Вы гарантированно останетесь довольны результатом.